CMA 계좌 금리 비교 후 실제 월 이자 수익 공개

CMA 계좌, 어디가 가장 이자가 많이 나올까?

최근 단기 자금 굴리기에 가장 많이 사용되는 금융 상품이 바로 CMA 계좌다.
입출금이 자유롭고, 예금자보호는 아니지만 MMF·RP 등에 투자해 예금보다 높은 금리를 제공한다는 점 때문에 많은 사람들이 ‘하루 단위’로 자금을 맡긴다.

하지만 CMA도 금융사마다 금리가 달라 실제 수익은 꽤 차이가 난다. 오늘은 주요 CMA 금리 비교와 함께, 실제 월 이자 수익이 얼마나 되는지 현실적인 숫자로 보여준다.

CMA 계좌 종류 간단 정리

CMA는 크게 아래 네 가지 형태가 있다.

1. RP형 CMA

증권사가 국공채·우량채 등을 담보로 RP 매매
안정성 높음
금리도 보수적

2. MMF형 CMA

단기 금융상품에 투자
환매 조건 등이 RP형보다 유연
금리는 중간 수준

3. 발행어음형 CMA(고금리)

일부 증권사(한국투자·NH·KB 등)에서 제공
증권사가 직접 발행어음으로 운용
일반 CMA보다 금리 높음
대신 예금자 보호는 동일하게 비보호

4. 종합 CMA

하루 단위 자동 투자
카드·이체·자동이체 등 연동 서비스 좋음

주요 증권사 CMA 금리 비교(2025년 기준 경향 반영한 일반적 수준)

※ 실제 금리는 수시로 변동되므로 ‘구체적 수치 예시’ 기준으로 설명합니다.

증권사	CMA 종류	평균 금리 수준(연)
한국투자	발행어음형	3% 내외
NH투자	발행어음형	3% 내외
KB증권	발행어음형	3% 내외
미래에셋	MMF형	약 2% 수준
삼성증권	RP형	1.5~2% 수준
키움증권	RP형	1.5~2% 수준

실제로 발행어음형 CMA가 가장 높은 편이다. 단기 자금이 많다면 일반 CMA와 발행어음형 CMA의 수익 차이는 꽤 크다.

그렇다면 실제 월 이자는 얼마나 될까?

아래는 월 평균 잔고를 기준으로 계산한 단순 예시다.
(세전 수익 기준 · 일복리 개념 단순화)

● 연 3% 발행어음형 CMA 기준

월 잔고 100만 원 → 약 2,500원
월 잔고 300만 원 → 약 7,500원
월 잔고 500만 원 → 약 12,500원
월 잔고 1,000만 원 → 약 25,000원

● 연 2% MMF형 CMA 기준

월 잔고 100만 원 → 약 1,600원
월 잔고 300만 원 → 약 4,800원
월 잔고 500만 원 → 약 8,000원
월 잔고 1,000만 원 → 약 16,000원

● 연 1.5% RP형 CMA 기준

월 잔고 100만 원 → 약 1,200원
월 잔고 300만 원 → 약 3,600원
월 잔고 500만 원 → 약 6,000원
월 잔고 1,000만 원 → 약 12,000원

같은 돈을 넣어도 CMA 종류에 따라 월 이자 수익이 두 배 가까이 차이가 난다는 걸 알 수 있다.

실제 월 이자 공개(예시 케이스)

아래는 단순 투자자가 발행어음형 CMA 계좌에 350만 원 정도를 상시 넣어둔 상황을 기준으로 한 실제 월 이자 예시다.

● 월 평균 잔고: 3,500,000원

● 해당 상품 금리: 연 3%

● 세전 이자: 약 8,750원

● 세후 수령액(15.4% 이자소득세): 약 7,400원

월 7~8천 원 정도지만,
입출금 자유 + 대기 자금 자동 투자라는 장점을 고려하면 꽤 좋은 편이다.

이런 이유로 CMA는 “월급 들어오기 전 며칠 보관”, “비상금 보관”, “투자 대기자금 활용” 용도로 많이 쓰인다.

CMA 계좌 선택할 때 꼭 봐야 할 요소

✔ 1. 금리(가장 중요)

발행어음형 > MMF형 > RP형 순으로 금리가 높다.

✔ 2. 수수료

이체 수수료
ATM 출금 가능 여부
타행 수수료 무료 횟수
등을 확인해야 한다.

✔ 3. 예금자 보호 여부

CMA는 예금자 보호 대상이 아니다.
금융사는 파산 위험이 매우 낮지만, 성격을 정확히 이해하고 사용하는 것이 좋다.

✔ 4. 입출금 편의성

주력 은행/카드/앱과 잘 연결되는지 체크해야 한다.

✔ 5. 부가 서비스

자동이체
체크카드
투자 계좌 자동 연동
이런 요소도 활용성에 큰 차이를 만든다.

CMA는 단기 자금 관리의 ‘기본기’

CMA는 큰 돈을 굴리는 상품은 아니지만, 현금 흐름을 효율적으로 관리하는 데 필수 도구다.
특히 다음과 같은 경우 CMA를 쓰면 즉시 효과를 체감한다.

월급 받기 전 3~5일 대기 자금
비상금 100만~300만 원 보관
투자 대기 자금을 안전하게 잠시 주차
잦은 이체·결제가 있는 사용자

“잠깐 맡겨두는 돈”도 이자로 만들어주는 것이 장점이다.

결론: 어떤 CMA를 선택해야 할까?

정리하면 아래 기준으로 고르면 실패할 가능성이 없다.

금리 최우선 → 발행어음형 CMA
안정성 + 기능 균형 → MMF형 CMA
단순성 + 기본형 → RP형 CMA

계좌 개설은 5분이면 가능하고 입출금도 자유롭기 때문에,
“잠깐 쉬고 있는 돈”까지 꼼꼼하게 굴리고 싶다면 CMA를 활용하는 것이 가장 효율적이다.